Seien Sie vorsichtig bei Oil and Gas Exploration and Production AD (BUL:NGAZ) und seinen Kapitalrenditen

Aktienanalyse

Welche Finanzkennzahlen können uns darauf hinweisen, dass ein Unternehmen reifer wird oder sogar im Niedergang begriffen ist? Typischerweise beobachten wir den Trend, dass sowohl die Kapitalrendite (ROCE) sinkt, als auch dies in der Regel mit einer sinkenden Menge an eingesetztem Kapital einhergeht. Diese Kombination kann Ihnen zeigen, dass das Unternehmen nicht nur weniger investiert, sondern auch weniger mit dem, was es investiert, verdient. Dennoch, nach einem kurzen Blick,Öl- und Gasexploration und -produktion AD(BUL:NGAZ) Wir sind nicht voller Optimismus, aber lassen Sie uns die Sache weiter untersuchen.

Für diejenigen, die sich nicht sicher sind, was der ROCE ist: Er misst die Höhe des Vorsteuergewinns, den ein Unternehmen mit dem in seinem Geschäft eingesetzten Kapital erwirtschaften kann. Die Formel für diese Berechnung der AD für Öl- und Gasexploration und -produktion lautet:

Rendite auf das eingesetzte Kapital = Ergebnis vor Zinsen und Steuern (EBIT) ÷ (Gesamtvermögen – kurzfristige Verbindlichkeiten)

0,015 = 1,5 Millionen Pfund ÷ (125 Millionen Pfund - 26 Millionen Pfund) (Basierend auf den letzten zwölf Monaten bis Juni 2023).

Also,Oil and Gas Exploration and Production AD hat einen ROCE von 1,5 %.Letztlich ist das eine niedrige Rendite und sie liegt unter dem Durchschnitt der Öl- und Gasbranche von 15 %.

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Die historische Performance ist ein guter Ausgangspunkt für die Recherche einer Aktie. Oben können Sie daher den ROCE von Oil and Gas Exploration and Production AD im Vergleich zu den früheren Renditen sehen. Wenn Sie sich mit den historischen Erträgen, Umsätzen und Cashflows von Oil and Gas Exploration and Production AD befassen möchten, schauen Sie sich diese anfreiGrafiken hier.

Was die historischen ROCE-Bewegungen von Oil and Gas Exploration and Production AD betrifft, erweckt dieser Trend kein Vertrauen. Genauer gesagt lag der ROCE vor fünf Jahren bei 3,2 %, seitdem ist er spürbar gesunken. Unterdessen blieb das im Unternehmen eingesetzte Kapital im Berichtszeitraum ungefähr gleich. Unternehmen, die diese Eigenschaften aufweisen, schrumpfen in der Regel nicht, können jedoch reif sein und durch die Konkurrenz unter Druck auf ihre Margen geraten. Wenn sich diese Trends fortsetzen, erwarten wir nicht, dass sich die Öl- und Gasexploration und -produktion AD zu einem Multi-Bagger entwickelt.

Alles in allem sind die geringeren Renditen bei gleichbleibendem Kapitaleinsatz nicht unbedingt Anzeichen einer Zinseszinsmaschinerie. Und da die Aktie in den letzten fünf Jahren unverändert geblieben ist, scheinen auch die Anleger nicht allzu beeindruckt zu sein. Wenn die zugrunde liegenden Trends jedoch nicht zu einem positiveren Trend zurückkehren, würden wir in Betracht ziehen, woanders zu suchen.

Wenn Sie wissen möchten, welche Risiken die Exploration und Produktion von Öl und Gas mit sich bringt, haben wir herausgefunden4 Warnschilder(2 können nicht ignoriert werden!), die Sie kennen sollten, bevor Sie hier investieren.

Für diejenigen, die gerne investierensolide Unternehmen,Schau dir das anfreiListe von Unternehmen mit soliden Bilanzen und hohen Eigenkapitalrenditen.

Finden Sie heraus, ob AD für Öl- und Gasexploration und -produktion möglicherweise über- oder unterbewertet ist, indem Sie sich unsere umfassende Analyse ansehen, die Folgendes umfasst:Schätzungen des beizulegenden Zeitwerts, Risiken und Warnungen, Dividenden, Insidertransaktionen und finanzielle Gesundheit.

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Oil and Gas Exploration and Production AD beschäftigt sich zusammen mit seinen Tochtergesellschaften mit der Prospektion, Exploration, Entwicklung und Ausbeutung von Öl- und Gasfeldern in Bulgarien und international.

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